基于政策层面的边际改善，港股有望迎来估值修复，继续坚定推荐基本面稳中向好的港股互联网龙头公司，包括腾讯控股、快手、哔哩哔哩等，业绩和估值永远是最好的安全壁垒。

    　　互联网行业上市公司重要公告：

    　　国联股份：

    　　9 月5 日，国联股份召开第八届董事会第十三次会议、第八届监事会第十三次会议，以自有或自筹资金以集中竞价交易方式回购公司股份，本次回购的股份将用于员工持股计划或股权激励，回购资金总额不低于人民币2 亿元（含本数），不超过人民币4 亿元（含本数），回购价格为不超过人民币100 元/股（含），该价格不高于公司董事会通过回购决议前30 个交易日公司股票交易均价的150%。

    　　行业新闻：

    　　9 月5 日，百度智能云基于大模型升级了一系列toB 解决方案，包括面向政府的九州、针对金融行业的开元等。根据最新数据，百度企业级大模型平台千帆的月活企业数近万家，覆盖金融、制造、能源等行业的400 多个场景。

    　　9 月5 日，在武汉召开的智能网联汽车创新与应用发展论坛上，百度集团资深副总裁李震宇表示，高级别自动驾驶已经在中国部分城市复杂道路上真正运行。百度预测，到2025 年，在中国的某个城市，将实现L4 级别规模化运营，让无人驾驶跨越鸿沟，走入寻常百姓家，而自动驾驶技术将成为跨越鸿沟的“桥梁”。

    　　9 月7 日，2023 腾讯全球数字生态大会在深圳国际会展中心举办。会上，腾讯正式发布混元大模型。据悉，该大模型已经在腾讯云、腾讯广告、微信搜一搜等多个腾讯内部业务和产品经过测试。同时也服务产业场景，客户可以基于API 调用混元，也可以基于混元做专属的行业大模型。

    　　9 月7 日，小米宣布小爱同学升级大模型版本，该版本不仅拥有更强大的理解能力和更丰富的知识储备，能够提供更优质的服务。能力升级后，还可以帮用户写周报、做旅游攻略、制定健身计划，甚至写代码。

    　　9 月8 日，AI 大模型企业APUS 与腾讯云达成战略合作。双方将集中各自优势，在ICT 基础设施、大模型生态建设等领域开展广泛、深入合作。APUS大模型参数已达千亿数据规模，具备对文本、图像、视频、音频的理解和生成能力。

    　　重点关注标的：

    　　腾讯控股、快手-W、哔哩哔哩-SW、网易-S

    　　风险提示：1）相关政策收紧风险；2）行业竞争加剧风险；3）市场经营环境变化风险；4）系统性风险等。